此去經(jīng)年，料是良辰美景虛設(shè)。便縱有千種風(fēng)情，更與何人說�？吹絅型硅料價(jià)格僅1年時(shí)間就擊穿6萬元/噸心理關(guān)口，相信這不僅出乎了大全能源等老玩家的預(yù)料，也讓合盛硅業(yè)等新玩家感到破防。
3月30日，大全能源發(fā)布了2023年報(bào)�！安莞夥弊⒁獾剑笕谂抖嗑Ч桎N售情況時(shí)清晰的標(biāo)示，2023年第一季度多晶硅售價(jià)在190.42元/公斤，如今這一售價(jià)已經(jīng)成為1、2年內(nèi)都可能無法企及的高點(diǎn)。
4月10日，中國有色金屬工業(yè)協(xié)會(huì)硅業(yè)分會(huì)公布數(shù)據(jù)顯示，多晶硅致密料成交均價(jià)4.87萬元/噸，相較上一次報(bào)價(jià)下跌18.83%，較上一次報(bào)價(jià)下跌18.83%；N型棒狀硅成交均價(jià)5.86萬元/噸，環(huán)比下跌3.3%；N型顆粒硅成交均價(jià)5.2萬元/噸，環(huán)比下跌5.45%。
多晶硅、硅片價(jià)格跌破成本線，令年內(nèi)光伏制造市場前景蒙陰，甚至一線硅料廠商對未來都不敢太過樂觀。
繼大全能源之后，暫時(shí)產(chǎn)能排名“老三”的硅料廠商—特變電工也接著公布了2023年報(bào)，結(jié)果因2023年度分紅不及2021年一半而遭網(wǎng)友吐槽：分紅太低！
特變電工為啥分紅低？
這是有原因的，一是因硅料價(jià)格調(diào)整，去年沒有賺那么多錢。2023年報(bào)顯示，特變電工陷入“增收不增利”態(tài)勢，營收同比小幅1.76%，歸母凈利大降32.75%。
二是在周期調(diào)整下，特變電工也有了前所未有的危機(jī)感，儲糧過冬可能是當(dāng)下第一要?jiǎng)?wù)。針對股民關(guān)于分紅的質(zhì)疑，特變電工回應(yīng)稱，預(yù)計(jì)2024年多晶硅價(jià)格仍將維持低位運(yùn)行，需要持有較為充足的資金保障公司新能源產(chǎn)業(yè)正常生產(chǎn)經(jīng)營。
從這句表述上看，即便特變這樣一家業(yè)務(wù)“四驅(qū)”型，年?duì)I收邁向千億的老牌光伏巨頭，也不敢馬虎大意，因?yàn)楫a(chǎn)能過剩的多米諾骨牌已經(jīng)推倒，趨勢下行的慣性并不好扭轉(zhuǎn)。
2024年2月28日，工信部發(fā)布2023年全國光伏制造行業(yè)運(yùn)行情況顯示，多晶硅環(huán)節(jié)，1—12月，全國產(chǎn)量超過143萬噸，同比增長66.9%。
按照1萬噸硅料可生產(chǎn)3.55GW光伏組件產(chǎn)量計(jì)算，這143萬噸硅料可支撐507.65GW的光伏組件產(chǎn)量。IRENA發(fā)布的報(bào)告顯示，2023年全球光伏新增裝機(jī)345.5GW。另一機(jī)構(gòu)集邦咨詢的預(yù)測是411GW。通過簡單的數(shù)字對比，不難看到主要光伏制造業(yè)環(huán)節(jié)產(chǎn)能過剩明顯。
需要注意的是143萬噸為統(tǒng)計(jì)的產(chǎn)量，產(chǎn)能數(shù)字要遠(yuǎn)比這高得多。據(jù)“草根光伏”統(tǒng)計(jì)的數(shù)字，2023年我國新增多晶硅產(chǎn)能約150萬噸左右，到2023年底多晶硅名義產(chǎn)能已達(dá)270萬噸左右。
這個(gè)產(chǎn)能規(guī)模在74%產(chǎn)能利用率情景下，可實(shí)現(xiàn)約200萬噸的產(chǎn)量，支撐約711GW組件的產(chǎn)量。而據(jù)機(jī)構(gòu)預(yù)測，在較2023年裝機(jī)同比增長16%的設(shè)想下，全球光伏新增裝機(jī)預(yù)期為474GW。
持續(xù)對市場造成心理沖擊的是，硅料、硅片、電池片和光伏組件四大制造環(huán)節(jié)還有一批2023年開工的項(xiàng)目釋放出新產(chǎn)能，繼續(xù)加大市場供給。
硅料環(huán)節(jié)，4月1日，通威云南保山20萬噸高純晶硅項(xiàng)目投產(chǎn)通電，標(biāo)志著該項(xiàng)目離正式投產(chǎn)邁近一步。2023年7月20日，通威包頭20萬噸高純晶硅項(xiàng)目開工，預(yù)計(jì)將在年內(nèi)投產(chǎn)。
據(jù)大全能源公告，原定2023年底投產(chǎn)的包頭二期10萬噸多晶硅項(xiàng)目，將于2024年上半年投產(chǎn)。這將再給上游帶來10萬噸新增量。
多晶硅擴(kuò)產(chǎn)“拼命三郎”，合盛硅業(yè)已有中部合盛20萬噸項(xiàng)目投產(chǎn)。4月12日，合盛在互動(dòng)平臺上表示，東部合盛20萬噸多晶硅預(yù)計(jì)將于2024第二季度投產(chǎn)。一下子，就有20萬噸多晶硅入市。
按照擴(kuò)產(chǎn)規(guī)劃，硅料“老八”亞洲硅業(yè)今年6月也有10萬噸多晶硅項(xiàng)目投產(chǎn)。
初步算下來，今年H1至少有60萬噸的多晶硅項(xiàng)目投產(chǎn)。
協(xié)鑫科技表示，到2023年底的顆粒硅名義產(chǎn)能為42萬噸，實(shí)際產(chǎn)能34萬噸，到2024年底將有50萬噸顆粒硅投產(chǎn)。這意味著，2024年將協(xié)鑫科技還會(huì)8萬噸新產(chǎn)能落地。
按照相關(guān)規(guī)劃，今年8月份青海麗豪宜賓10萬噸，9月份南玻A青海海西5萬噸，10月份其亞黎業(yè)哈密10萬噸多晶硅項(xiàng)目將投產(chǎn)，帶來25萬噸新產(chǎn)能。粗略算下來，加上通威包頭20萬噸項(xiàng)目，全年落地多晶硅產(chǎn)能將達(dá)到113萬噸。
此外，聚光硅業(yè)包頭固原5萬噸項(xiàng)目已于2022年9月穩(wěn)步推進(jìn)，原定于2023年7、8月投產(chǎn)，該項(xiàng)目也有望在2024年投產(chǎn)。吉利聚能寧夏10萬噸多晶硅項(xiàng)目于2023年6月開工，按15-18個(gè)月的建設(shè)周期算，也將于年內(nèi)投產(chǎn)。
當(dāng)然，還有一個(gè)不可忽視的X因素，那就是全球多晶硅CR5陣營中的東方希望。這家民企“常青樹”僅在寧夏就拋出了1500億投建包括40萬噸在內(nèi)的光伏一體化項(xiàng)目，在同行都有新產(chǎn)能上馬的情況下，財(cái)大氣粗的東方希望也可能給行業(yè)注入新鮮血液。
假設(shè)東方希望年內(nèi)新增產(chǎn)能10萬噸，那么加上聚光硅業(yè)5萬噸、吉利聚能10萬噸，年內(nèi)落地新產(chǎn)能將達(dá)到138GW。屆時(shí)，計(jì)算2023年底270萬噸產(chǎn)能在內(nèi)，多晶硅合計(jì)產(chǎn)能將達(dá)400萬噸左右。
規(guī)模可觀的多晶硅產(chǎn)能，如“達(dá)摩克斯利之劍”高懸在市場上空，壓制著上游硅料的走勢，牽引著光伏過剩的產(chǎn)能出清。從近期硅料價(jià)格持續(xù)下跌趨勢來看，光伏過剩產(chǎn)能的出清正在硅料端展開，逐步向硅片、電池片、組件環(huán)節(jié)蔓延。
顯然，只有徹底的淘汰多余的產(chǎn)能，硅料才能重回正常的價(jià)格通道。這個(gè)過程可能比較長，也比較殘酷，但市場就是這樣，擇優(yōu)汰劣在各個(gè)行業(yè)，社會(huì)各個(gè)方面都是亙古不變的主旋律。（草根光伏）